据接近FMA官员的匿名人士向汇讯网(www.fxshell.com)透露,对于注册于新西兰但没有为新西兰本土居民提供服务的金融经纪商,将不会面临缴纳最低100万新西兰元的资本要求,但是他们仍然需要满足新西兰监管框架下的其他有关规定。
根据现行法例,新西兰金融市场管理局(FMA)规定,注册于新西兰但为新西兰以外国家的国民提供服务的经纪商不需强制获得FMA授权。但符合该情况的经纪商,仍然需要在新西兰的金融服务提供商注册局(FSPR)进行有效注册。有本土办公室及人员,且其本土人员了解其业务及操作(KYC)及AML等多项要求。
以上信息的出台,对于当前所有符合要求并已经获得FSPR注册的经纪商来讲,确保了其能够象以往一样继续正常运营。
仅仅在几天前,FMA官方还公布其将推出加强监管力度的第二阶段工作公告。本周的消息让很多海外经纪商如释重负,近半年关于政府一系列变化的风声和政府信息公布使行业气氛紧张,一切都围绕着转变,因为每一个转变都将影响到在新西兰注册的逾百家经纪商的命运,或是触发新西兰金融产品投资者披露的转变。
随着新规的实施,新西兰当局正在建立一个坚实的监管体系以期为本地投资者提供便利,并加强当地金融中介机构的监管框架,而且FMA曾多次表示,它拥有当今最先进的金融体系之一,并在不断完善中。
但是对于新西兰注册经纪商而言,当其客户获悉其与新西兰居民的待遇不同时。其客户的充分信任亦来自于客户的本身。
该匿名人士向汇讯网透露:此次消息的出台可谓是使近半年悬而未决的政策变化风声尘埃落定,该名人士所在的咨询公司近一年来一直应政府的要求提醒自己的经纪商客户仔细了解其客户的背景及行业,并严格应对政府KYC和AML要求,特别是在授理海外客户开户时,要了解客户所在国家监管的要求。
当我们采访中对于所注册的平台不能接纳本地客户是否矛盾时,该名人士指出:
“这是不争的事实,也是国内外汇行业对监管理解的误区,我们对于监管的理解不能等同于:监管是客户的保护伞或是平台商的金奖杯。更多的是要了解监管对平台和客户意味着什么。
以美国NFA监管及美国公民为例,美国NFA规定美国公民在除NFA监管以外的任何平台开户都是违法的,而非NFA监管的海外平台接受美国公民开户口也将受到惩罚,甚至很多平台屏蔽了来自于美国的IP地址,这是严格国家行业监管及国民的绑定。由于在中国,国家没有相应的监管,不乏有些知名平台,本身就是多国监管,多重身份,其客户也开在不同的监管下,在其它国家或许不敢,但来中国作业务时,其避重就轻强调的或是其中最“强劲”的那个监管。换句话说,其实对于中国公民来讲,那个监管其实和他们没什么关系。但就是有平台,代理商,或是客户本身愿意相信自己已经与别人绑在了一起。
监管之于平台经纪商而言,随着市场的成熟,经纪商们也不再将FSP这样的监管理解为一个市场工具,举起奖杯振臂一挥就客户如流蜂拥而致。这样的时代已经一去不复返了。
每个人都知道,国际外汇市场的终极流通在银行,而每一个外汇平台都是作市商,对于如今这样的成熟的市场,注册与监管是平台与银行级流通商对话的基本门票,国际金融市场的监管深入到各各环节,我们在华尔街工作时每个人都有一堆证书,并且每年要更新或考试。每个从业者也是受监管的,客户可以在网上查到你的名字投诉你。作为银行和流通技术商这样的机构,政府对他们的监管更加严格,所以作为外汇经纪商,想将多余的头寸对冲到上一层或是对冲到银行间,变成一个能对抗自身风险的,或是一个不完全对赌的平台。至少拥有一个新西兰FSP的注册是银行流通商对想向其抛单的经纪商的最低要求。这也就是为什么FSP注册不仅在中国的经纪商中得到认可。在监管及其严格的欧美,甚至是在FCA或Asic注册的海外经纪商都有在新西兰FSP注册,用于实同其作市商类目的对冲。而其客户的账号,并非开在FCA,而是开在FSP下。
其实世界上没有所谓的全对冲平台,算是宣传术语或包装手段吧。稍微有常识的人知道。国际间的真正的外汇流通都在银行间。而银行对于小机构和经纪商都是间接接纳的,而真正的流通服务商也是监管的,FSP监管就是这些机构对中小经纪商成为其客户的最低要求。
如果你了解这些,你还会相信您的一两手单子会飞到银行的服务器上吗? 所以对于监管或是FSP监管,客户可以理解为:没它不可,有它未必。“没它不可”您可以理解为:连FSP都没有的平台,一定是单子抛不到任何地方的“自营”对赌平台。 有它未必可以解读为:有一些有FCA所谓“金牌监管”的平台,或也注册了FSP的监管,甚至在其网站上都不会公布(这在国外是合法的)。而它们也是用这一FSP的公司与银行签约,实现其更轻松的作市对冲。
所以拉回话题,此次新西兰政府对于FSP监管的消息,也确定了各银行流通商继续认可新西兰FSP注册的经纪商。并接收他们的头寸与对冲。这一消息无论是对于经纪商还是终端客户,无疑都是一个极大的利好消息。“